케이엔에스(KNS) 공모주 청약 및 상장정보

케이엔에스(KNS) 공모주 청약 및 상장정보

2차 전지 자동화 장비 제조업체인 케이엔에스(KNS)가 12월에 코스닥 시장에 입성할 예정입니다. 이번 글에서는 케이엔에스의 공모주 청약 및 상장 정보에 대해 자세히 알아보겠습니다.

 

 

1. 공모정보

 

 

2. 공모 후 유통가능 물량

 

 

현재 유통 가능한 물량은 총물량의 약 16.48%에 해당하며, 금액적으로는 대략 150억 원에 달하여 좋은 수준을 나타내고 있습니다. 이번 공모를 통해 확보되는 자금의 약 70%는 주로 베트남공장 설비투자 및 다른 시설 투자에 사용될 예정으로, 약 100억 원 정도가 투자 계획 중에 포함되어 있습니다.

 

3. 증권사별 배정수량 및 청약자격 수수료

1) 수수료

· 영업점 방문 / 전화 : 건당 5,000원

· 온라인 : 건당 2,000원

 

2) 청약한도

 

 

3) 청약주식수

 

 

4. 케이엔에스 전망

1) 기업개요

당사는 주로 원통형 CID 장비와 BMA 자동화 설비를 전문적으로 생산하는 회사입니다. 더불어 자동차 부품인 도어 커넥터와 터미널 압입기, 반도체 부품인 진공 포장기를 비롯한 다양한 자동화 장비를 설계 및 제조하고 공급하고 있습니다. 꾸준한 기술 개발을 통해 관련 분야에서 특허 출원을 지속적으로 진행하여 시장 경쟁력을 높이고 있습니다.

 

2) 사업모델

케이엔에스는 2006년 4월에 설립된 기업으로, 주로 2차 전지의 전류 차단 장치인 CID를 자동화하여 제조하는 회사입니다. 처음에는 디스플레이의 핵심 부품 자동화 장비를 생산하기 시작했으며, 2013년 이후로는 2차 전지의 CID 부품을 자동화하는 사업을 주력으로 전개하고 있습니다.

 

2차전지 / 밧데리 모듈 / 기타

 

우리 회사의 핵심 제품은 이차 전지, 특히 원통형 배터리에 적용되는 전류 차단장치(CID)를 생산하는 자동화 장비입니다. 이 원통형 CID 장비의 주요 고객은 LGES와 삼성 SDI에 배터리 가공품을 공급하는 일차 벤더들입니다. 또한, 전기차에 사용되는 배터리에 장착되는 과열 감지 장치인 BMA 부품을 제조하는 자동화 설비 또한 우리의 주요 제품 라인 중 하나입니다. 이 BMA 자동화 설비의 주요 고객은 LGES와 SK온의 일차 벤더들입니다.

 

3) 핵심경쟁력

· 우수한 생산속도

당사는 2012년에 CID 장비를 처음 개발한 이후로 지속적인 연구와 개발을 통해 장비의 성능을 향상시켰습니다. 현재 당사가 제공하는 LGES용 CID 장비는 분당 120개, 삼성 SDI용 장비는 분당 75개의 CID를 생산할 수 있는 업계 최고의 생산 속도를 자랑하고 있습니다.

 

· 생산 제품의 낮은 불량률

회사는 2020년 "2차전지용 캡 어셈블리 융착장치"에 대한 특허를 획득함으로써 융착 공정에서의 기술적 우위를 확보했습니다. 이 특허 기술의 핵심은 크기가 다른 부품들을 오차 없이 정확히 정렬하여 부품 결합 시 발생하는 불량률을 줄이는 데 있습니다.

 

4) 로드맵

당사는 미래의 성장 엔진인 2차전지 장비 사업뿐만 아니라, 디스플레이 패키징 자동화 장비 제조 및 컨설팅 사업을 동시에 진행하고 있습니다. 2015년에 베트남에 법인을 설립한 이후, 2017년에는 삼성디스플레이 베트남 법인의 1차 벤더로 등록되었습니다.

 

증가하는 전방업체의 설비 투자에 대응하기 위해, 케이엔에스는 최근에 제2공장을 신축하고 있으며, 곧 완공을 앞두고 있습니다. 완공 후에는 현재의 생산능력 대비 약 2배의 생산능력 향상이 예상되어, 회사의 외형적 성장을 이끌 것으로 보입니다.

 

 

5. 케이엔에스 PER에 의한 평가가치

1) 유사기업을 통한 PER 산출

 

 

케이엔에스와 사업의 유사성, 재무 상태의 유사성, 그리고 일반적인 유사성을 고려하여, 우리는 두 개의 회사를 최종적으로 유사 회사로 선택하였습니다. 그러나 이 최종적으로 선정된 유사 회사들은 주식회사 케이엔에스와 사업 구조, 전략, 제품, 영업 환경, 성장성 등의 여러 면에서 차이점이 있음을 유념해야 합니다. 투자자분들은 투자 결정을 내리실 때, 유사 회사의 현황이나 참고 정보 등을 기반으로 하시되, 이런 차이점들을 반드시 고려하시기 바랍니다.

 

2) 주당평가가액 산출

 

 

 

공매도 전면 금지 이유와 영향

 

 

이번 IPO를 통해, 2차전지 부품 자동화 장비 시장에서의 경쟁력을 강화하고, 더욱 고도화된 기술을 통한 높은 성장을 추구하는 기업입니다.